资料图片 摄影 新报记者 王健

　　编辑动机

　　《中国家庭金融调查报告》显示，家庭金融资产中，银行存款比例最高，为57.75%；现金其次，占17.93%；股票第三，占15.45%；基金为4.09%；银行理财产品占2.43%。银行存款和现金等无风险资产占比高。银行业内人士介绍，本市市民在理财中，储蓄所占比例的基本情况也与之接近。而很多人感兴趣的是，从这样一份报告中，我们能够读出怎样的中国家庭金融现状？稿件统筹 朱胥男 骆文靖

　　根据《中国家庭金融调查报告》中“家庭金融资产”这一数据分析，样本中大多数家庭的理财心态应该属于保守型。中国银行(601988,股吧)天津分行理财部魏经理表示，该行将客户分为四种类型，保守型、稳健型、成长型和激进型。其中保守型的客户，在各种投资理财方面的投入比例都较低，多数资金都在保值理财中，其中又以储蓄为主。

　　另外三种客户分别表现为：稳健型，不仅储蓄还能兼顾风险较低的理财产品、投资；成长型，储蓄的资金量，只要保证随时够用就可以，其余进行实业投资或部分稍有风险的投资；激进型，在某一家银行中的储蓄很少，有时甚至为零，多数资金投资期货、股市等高风险的领域。

　　《报告》数据还显示，中国家庭储蓄主要集中在高收入家庭，收入最高 10%的家庭，其储蓄率为60.6%，其储蓄占当年总储蓄的74.9%。大量低收入家庭在调查年份的支出大于或等于收入，没有或几乎没有储蓄。由此分析指出，我国较高储蓄的根本原因，不在于广大民众没有足够的消费动机，而在于没有足够的收入。

　　这一数据，颠覆了很多人脑中“富人只投资，不存钱”的理念。数据可以理解为，更多的富人、银行的贵宾客户其实是在存钱。华夏银行(600015,股吧)的理财经理周先生的介绍，也印证了这一统计情况。“的确，我们行中多数贵宾客户储蓄的资产都较高。”周经理说，“我所接触的客户多在35岁-65岁。对于这些客户，其所在家庭的储蓄量在家庭收入结构的比例中，我认为是呈现出"沙漏形"的。也就是说，高收入和低收入的家庭都偏重于将多数资金进行储蓄，而中等收入的家庭偏重于购买理财产品、贵金属理财、股票期货等理财、投资手段。”中国银行天津分行理财部魏经理也表示，数据中“收入最高10%的家庭”在客户中更多体现为VIP或贵宾客户。“这类人群已经过了创造财富的过程，更看重资金的稳定性。”

　　业内人士解疑 财富如何合理分布

　　中国银行天津分行理财部的魏经理将保守、稳健、成长、激进这四大类型客户中的稳健型和成长型合并。其介绍，在这三大类客户中，保值类理财所占到全部资产的比例分别应在50%-80%，20%-60%，0%-40%，这几个区间中。

　　在保值理财中，各类产品的占有量有所不同，那些收益稳定但周期长的产品，也不是买得越多越好。例如，占用资金时间动辄三五年的国债，其购买量就不应超过全部保值理财金额的50%。实物黄金、纸黄金、货币基金、保本保息的短期理财产品等较为灵活、但占用资金量不低的理财形式，也要控制在全部保值理财金额的20%以下。

　　在非保值理财中，也应根据自身情况合理选择、合理安排比例。本市证券公司分析人员周先生表示，每个投资者都应首先对自己有一个清醒的认识。要想从证券市场获得预期的收益，应结合自己的特点进行相关的操作。比如年轻人精力比较旺盛，理解和分析能力都比较好，就可以选择一些适宜短期频繁操作的股票。一些中年人还要兼顾子女教育以及赡养老人的义务，另外可能还有房贷、车贷的负担，因此这种情况下就适宜选择一些相对稳定的产品。老年人虽然有时间，但是风险承受能力远不如年轻人，且对于短期频繁操作缺乏优势。因此适宜选择一些低风险的产品，如基金等。